Biały Dunajec leży na Pogórzu Gubałowskim, pomiędzy Obniżeniem Podtatrzańskim a Kotliną Orawsko-Nowotarską. Atutem gminy jest jej doskonałe położenie przy linii kolejowej z Zakopanego do Nowego Targu i Krakowa oraz przy "zakopiance" - drodze łączącej Kraków z Zakopanem. Z Białego Dunajca jest blisko do Zakopanego (8 km), do Bukowiny Tatrzańskiej (10 km) i do przejścia granicznego na Słowację w Łysej Polanie (15 km).
Biały Dunajec leży na wysokości 660 - 720 m n.p.m. Wieś dzieli potok o tej samej nazwie. Biały Dunajec należy do regionu Podhala, którego granice wyznaczają Tatry, Gorce, przełęcz Obidowa oraz Spisz i Orawa. Atrakcyjne otoczenie sprawia, że wypoczywający tam mogą podziwiać wspaniałe widoki na Tatry, Gorce, Beskidy oraz na Kotlinę Nowotarską. Widoki te zapewniają wiele wrażeń estetycznych zarówno w zimie jak i w lecie. W Białym Dunajcu również znajdują się obiekty zabytkowe takie jak: drewniany dwór sołtysi z 1830 roku i zabytkowe chałupy w stylu góralskim, wzniesione w XIX wieku. W Białym Dunajcu rozpoczynają się wspaniałe widokowo szlaki piesze i rowerowe, np.: Biały Dunajec - Leszczyny - Sierockie - Rolów Wierch - Ząb - Gubałówka (ok. 3 godz). Trasa wiodąca grzbietami Pogórza Gubałowskiego.
